Действующие лица :

 Краткое содержание

Действие первое

              Берег Днепра, мельница, возле неё дуб.  На скамейке сидит задумавшись дочь Мельника  - Наташа. Перед  ней стоит Мельник и не в первый раз поучает дочь "как девушке прилично жить". Но Наташа   не слушает отца, она занята  своими мыслями. Слышится топот коня - это приехал князь. Ласково упрекает его Наташа. "Наконец ты вспомнил обо мне, уж сколько дней напрасно я ждала." Князь старается оправдвться, ссылается на  дела, заботы, которые и сейчас заставят его скоро уехать. Наташа расстроена и подавлена. Желая успокоить и развеселить девушку, князь дарит ей ожерелье. Успокоенная лаской князя, Наташа оживляется. Радостен и Мельник. Невесел один лишь князь. Он приехал сообщить Наташе страшное для неё известие. 
            Вдали слышна грустная, протяжная песня, подхваченная мужскими голосами. Появляются крестьяне. Мельник просит их спеть что-нибудь повеселее, чтобы развлечь князя. Начинаются хороводы и пляски, переходящие в "забавную драку". Но князя всё это не веселит, да и Наташа не может справиться с мрачными предчуствиями. Мельник  делает знак крестьянам, и все расходятся.
           Наконец решившись, князь сообщает Наташе, что им "разлука судьбой суждена". Девушка не сразу понимает: "Ты женишься?!" - восклицает она, приходя в полное отчаяние. Князь, стараясь задобрить Наташу, надевает ей на голову богатую повязку, оставляет мешок с деньгами для Мельника и торопится уйти. Его не останавливает даже сообщение Наташи: "Я скоро матерью должна назваться". Появляется Мельник. Не замечая состояния дочери, он шумно радуется подаркам. А Наташа начинает понимать, что обманута и покинута. Отчаяние сменяется решимостью мстить князю и его невесте. Не отвечая на уговоры и угрозы Мельника, Наташа бежит к Днепру и бросается в воду.

Действие второе

              Богатые хоромы князя полны гостей в богатых одеждах. Здесь же толпятся сенные девушки и княжеские охотники. Свадьба в полном разгаре. Звуки оркестра и торжественный хор славят князя и молодую княгиню. Князь благодарит дорогих  гостей. Невеста грустит об уходящих девических днях, прощается с подружками. Но печаль её проходит быстро, и она доверчиво обращается к князю, вручая ему свою жизнь и счастье.  
            Гремит заздравный хор, начинаются общие пляски. Славянский танец сменяется - огневым цыганским, исполняются шуточные свадебные песни и обрядовые действа. Царит общее веселье, смех.
             И вдруг, раздаются жалобные переливы арфы и грустное пение гобоя. Звучит одинокий девический голос. Все встревожены. Князь узнал голос Наташи. Полагая, что девушка пробралась в хоромы, он велит конюшему немедленно найти её и вывести.
             Молодую княгиню охватывают мрачные думы: "Не к добру на свадьбе нашей песня грусти раздалась".  Сват пытается вернуть торжество в прежнее русло, провозглашает здоровье молодых. Звучит традиционно – свадебное "Горек мёд". Но в тот момент, когда князь наклоняется к жене и целует её, раздается женский стон.  
            Все в смятении и ужасе. Княгиня в отчаянии, князь рассержен. Сват с угрозой обращается к девушкам, ища виновную. Нерадостно заканчивается свадьба, начатая так пышно и торжественно.

Действие третье

         Картина 1 .    Прошло 12 лет. Поздний вечер. Терем княгини. Она сидит одна, поджидая мужа и вспоминает как любил её князь прежде, а сейчас... Вбегает Ольга. Она хочет развеселить подругу, запевает весёлую песенку. Появляется  Ловчий. Он сообщает, что князь отправил всех слуг домой и остался один на берегу Днепра. Княгиня взволнована. Она отсылает слуг к князю и вместе с Ольгой спешит за ними.

         Картина 2 .  Берег Днепра. Мельница почти развалилась. Всё  вокруг заросло травой. Вечер. Из воды появляются русалки. С весёлым смехом они выходят на берег, затевают песни, танцы. Но вот вдали раздаются чьи-то шаги. Русалки испуганно кидаются в воду и исчезают.  
        Появляется князь. Он печален, вспоминает счастливые дни с любимой Наташей. Не в силах забыть её, он пришел к дорогому месту и с огорчением замечает заброшенность и запустение мельницы. Неожиданно князь видит страшного оборванного старика. Это лишившийся рассудка Мельник. В воспаленном мозгу старика оживают картины его страшного горя – потери дочери и светлые – благодарности внучке – Русалочке, которая ухаживает за ним. В какой-то момент прозрения Мельник узнает князя, бросается к нему, требуя возвратить дочь, но подоспевшие слуги вырывают князя из рук несчастного старика.

Действие четвёртое

             Картина 1 .   Подводный терем русалок. Появляется Наташа. Из скромной дочери Мельника она превратилась в могущественную повелительницу днепровских вод. А, бросившись в воду любящей девушкой, очнулась на дне реки, русалкою холодной, но могучей. Её снедает лишь "жар мщенья".  Наташа отсылает русалок "поплавать под небом". Вбегает Русалочка – дочь Наташи и князя. Ласково говоря с ней, мать просит девочку плыть наверх, найти князя и заманить его в их подводный терем. Русалочка убгает, а Наташа остаётся ждать "желанного часа мести".

          Картина 2 . Берег Днепра. Князь опять здесь. Вдали показываются княгиня и Ольга. Увидев князя, они поспешно прячутся.  Выходит Русалочка. Князь узнаёт, что она его дочь и, услышав от неё призыв Наташи, решается идти вслед за девочкой. Княгиня и Ольга пытаются преградить ему дорогу. Князь возмущён и разгневан. Русалочка зовёт  князя за собой, а тут ещё из глубины вод раздаётся голос любимой Наташи, зовущий его.
         Княгиня и Ольга умоляют князя вернуться домой, но князь как зачарованный следует за манящей его девочкой. Вбегает Мельник. И... в тот момент,  когда Русалочка бросается в воду, Мельник сталкивает в Днепр и князя. Княгиня падает без чувств. Вбегают охотники, но поздно... Только смех русалок  звучит в ночной тишине.

      Видение подводного царства Наташи. Русалки влекут безжизненное тело князя к стопам своей повелительницы. Мощно и торжествующе звучит в оркестре мотив призыва Наташи.